精明慳稅有法 扣稅年金幫自己出長糧

到底上述三類產品如何扣稅？扣稅金額如何計算？產品又要如何選擇？本欄將會拆解當中要點。首先是合資格延期年金保單。
年金產品原意是增強退休保陣，投保人於在職期間供款，本金經過一段時間滾存後，到指定年期或年齡（一般是退休後），保險公司會每月派發年金，相當於自製長糧的概念。

揀回報要睇IRR

現時，每名納稅人可用作扣稅的延期年金保費的最高稅務扣除額，為每年60,000元。以繳交薪俸稅17%稅率計算，每年可以節省10,200元的稅款。
在比較年金產品時，不少人會感覺無從入手，因為市場上不少年金產品涉及不同的選項，包括供款期、入息期，以及繳付模式等，讓人感覺年金是複雜的產品。
若還原基金步，從回報方面比較年產品可以從以下幾點分析。首先可以比較年金的年度化保證內部回報率（IRR）的高與低，並須留意回報是保證抑或非保證。
根據保監局名單，市場目前有超過40款「合資格延期年金保單」可以申請扣稅，從保證內部回報率來看，有兩項年產可以提供最高3.3厘的年回報率，為同類產品中最高。

恒生中銀人壽最高回報3.3厘

兩款提供最高年回報3.3厘的年金產品，為中銀人壽的「中銀人壽延期年金計劃（固定年期）」，以及恒生保險的「『易入息』延期年金計劃（100%全保證）」。
回報率會受到計劃選項，包括年金累積期、繳付模式，甚至是保單貨幣所影響。
以中銀人壽的「中銀人壽延期年金計劃（固定年期）」為例，該產品須為美元或港元保單，以年繳方式分五年繳付，且年金累積期須達15年或20年，才會有3.3厘年度化保證內部回報率。
舉例而言，倘若在45歲投保中銀人壽該年金產品20萬元，以年繳方式支付保費，年金累積期為15年；在60歲開始領取年金入息，每月可以獲得2,984元入息，總共會派發10年。

在這10年間，投保人收取的總每月保證年金入息，加起來共358,080元，比起20萬元本金，多出158,080元。
另外，恒生保險的「『易入息』延期年金計劃（100%全保證）」的3.3厘年度化保證內部回報率，亦只適用於年繳保費，年金累積期為15年的港元或美元保費。

注意保證回報佔比

雖然上述中銀人壽及恒生保險的年金產品，其回報都是屬「保證」回報，但須留意市面上有些產品所派發的年金額，會分為「保證」及「非保證」兩部分。
「非保證」部分屬於預測，一般會受到保險公司的投資回報、理賠及盈利等因素所影響。在極端情況下，「非保證」部分可以是零。

以友邦保險的「AIA延期年金計劃2」為例，若是45歲非吸煙男性投保，五年繳交保費年期，在60歲開始領取年金，一共領取10年的年金，在期滿時的預期總內部回報率，介乎3.36厘至3.61厘。
而當中保證回報部分卻只有低於一半，期滿時的保證內部回報率僅得介乎1.27厘至1.56厘，預期總回報很大部分都是「非保證」部分。
因此在決定投保前，最好先了解清楚總內部回報率，有多少是「保證」及「非保證」，以免之後才發現每月收取年金入息金額不及預期，而大失預算。
當然，投保人還要留意年金產品的年金期，是否切合自己的需要。

例如，中銀人壽的「中銀人壽延期年金計劃（固定年期）」年金派發期只有10年，當10年的年金期完結後，每月便失去了一筆穩定的入息，是否足夠支持自己的退休生活？
若有需要，便可能要考慮一些年金較長的產品，例如永明金融的「豐碩延期年金計劃」，該產品的年金期可選擇以10、15、20年，或者收取年金直到100歲。
整體而言，年金基本上屬於保本安全的理財產品，出現虧損的情況微乎其微。
但在特殊的情況下，例如投保人提早退保或終止年金，通常都會引致財務損失，可以取回的金額，或會遠低於已繳付保費。
基於年金屬於長期保險的性質，在決定投保前，最好衡量一下自已的財政狀況，是否可以有足夠的資金流動性，以支付全期保費。

3月底前投保有折扣

部分保險公司由現時至3月底前，會提供保費折扣優惠，變相可以進一步提高年金的回報。
例如，中銀人壽現為投保「中銀人壽延期年金計劃（固定年期）」的特選客戶，提供最高每年4%的保費折扣。
投保人所購買的年金須為美元保單，且基本計劃的首年保費為5,000美元或以上，保單年期為20年或以上，便可以有每年4%的保費折扣。
而投保人經網上投保恒生保險的「『易入息』延期年⾦計劃（100%全保證）」，並輸入優惠碼「3IPC05」，亦可賺取5倍+FUN Dollars。