每日期權追蹤 | “三巫日”重磅來襲美股波動料加劇！英偉達看跌期權需求激增AMD多空博弈焦灼

據分析，週四市場的異動也可能與週五的“三巫聚首”有關。根據統計，本週五大約有價值超5萬億美元的美股指數、個股、ETF期權到期。週五收盤後同樣也是標普道瓊斯指數每個季度調整權重的日子，一大堆跟蹤指數的ETF也會跟着一起調整持倉。


三巫日期權交易指南：AI股價飆升神話！NVDA和AAPL還能追嗎？


1、英偉達(NVDA.US)隔夜股價跳水收跌超3%，盤中振幅達到8%。期權總成交量環比前一交易日激增近一倍，其中，沽購比由0.58放大至0.7，表明看跌期權需求有顯著增加。期權鏈中，成交量前兩名的為今日到期、140美元行權的call及130美元行權的put，成交量分別55萬張、43萬張，未平倉量分別為14萬張及6萬張。

英偉達成交量分佈圖，來源：富途牛牛-個股詳情頁-期權-期權分析
根據期權平台SpotGamma的估計，所謂的“三巫日”將有價值約5.5萬億美元的與指數、股票和交易所交易基金（ETF）掛鈎的期權到期，將是有史以來規模最大的一次。由於投資者和交易員需要在這些合約到期之前調整他們的持倉，在“三巫日”前後，市場往往會經歷較大的波動和成交量的增加。


與英偉達相關的即將到期的合約價值在所有標的資產中位居第二，僅次於標普500指數。而三巫日前夕，英偉達看跌期權交易呈現激增趨勢，行權價在135美元和130美元的看跌期權成交量增幅最大。

2、美國超微公司(AMD.US)隔夜收漲近5%，盤中最高漲幅一度接近8%，期權成交量放大近兩倍，看漲比62.4%；期權鏈上多空博弈較為焦灼，成交最活躍的為今日到期、165美元行權的call，該期權昨日漲幅接近260%，其次也有多張put單押注AMD將在今日跌至160美元。


AMD在台北電腦展上宣佈了Zen5架構的新一代桌面處理器鋭龍9000系列、筆記本處理器鋭龍AI 300系列。據美國大型零售商B&H給出的最新信息稱，鋭龍9000系列將在7月31日預售，也有可能當天就開賣。同時，BestBuy列出了華碩的一款新鋭龍本，發售時間顯示7月15日，比桌面版反而早了半個月。

3、美光科技(MU.US)隔夜跌超6%，隱含波動率升至72%，連續五日位於年內最高水平；期權看漲比率居高不下，近幾日均接近70%。今日到期，150-160美元之間行權的多張期權紛紛遭搶籌。

一、美股期權成交榜

二、ETF期權成交榜

三、個股隱含波動率（IV）排行榜

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隱含波動率反映了市場對期權未來一段時間內的波動預期，它是由期權BS定價模型反推出來的數據，一般將它視為市場情緒的指標。當投資者預期更大的波動性時，他們可能更願意為期權支付更高的價格以幫助對衝風險，從而導致更高的隱含波動率。

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