50歲想買英國樓兼供兒子讀學士和碩士 應如何訂立投資計劃？
何先生正考慮移居英國，與今年9月已到英國升讀大學的兒子有個照應。然而，配置總值逾2,000萬元的遺產卻令他心煩，擔心稅務問題及資產承傳問題。
撰文：康宏 ｜ 圖片：Unsplash
個案參考
- 家庭情況：何先生，已婚，今年50歲，兒子今年9月到英國升讀大學，去年繼承逾2,000萬港元遺產，正考慮會否移居英國
- 難處 / 問題所在：英國高稅收，他不在當地工作，會否列為當地稅務居民而需要繳交入息及資產增值稅？另擔心資產承傳問題，不想太早把資產轉移給兒子，同時又擔心遺產程序需時頗長，兒子沒有足夠資金於英國生活。
- 理財目標：於英國申請按揭在倫敦購買物業給兒子居住，另準備足夠資金給兒子完成學士及碩士學位
的確，英國是實行高稅制的國家之一，最高個人免稅額為12,500英鎊，若年薪高於免稅額，入息稅介乎20％至45％。倘若何先生以BNO移居當地，非當地所賺取的收入或投資，理應繳付入息及資產增值稅，有效管理稅務支出，成為他當下之急。
另外，他自覺身體狀況一般，父母突然離世的經歷，讓他感受到生命的變幻無常，若自己一旦不幸突然離開人世，妻兒將失去依靠，故特別希望事先做好資產傳承部署。
何先生查詢，是否可透過離岸投資相連保單紓緩稅務壓力，的確，此類保單一方面享複式滾存效應；另一方面，提款安排亦相當靈活，可減輕初期稅務負擔。
何先生可選擇每年提取本金的5％，此部分不需要繳付增值稅，亦可作為兒子的生活費，直至退保。
進行任何投資前必須了解產品性質，何先生提到的投連險並無保證成分，換言之，投保人要全盤承受投資可能出現虧損的風險；若投資得宜，年回報有機會介乎6％至7％。
以2,000萬元的本金計算，五年後本金加潛在回報約2,830萬元；10、15及20年本利和分別是約3,153萬、約3,605萬及約4,240萬元。今日港人一窩蜂外逃，難料他日會否回流，靈活運用資金更為重要。
何先生不希望過早將資產轉移給兒子，同時又擔心一旦自己忽然離世，遺產程序需時頗長，市面投連險保單設有聯名受保人安排，在設立保單時需要填妥相關資料。若何先生不幸離世，也不影響兒子作為受保人的安排，兒子即可每月提款解決生活所需。
均衡配置股債比例
另外，何先生有兩大理財目標，一是在英國倫敦購買物業供兒子居住，並申請400萬元按揭貸款；其次是準備足夠資金給兒子完成學士及碩士學位，粗略計約需要40萬至50萬元。
筆者建議以80萬至100萬元訂立投資計劃，宜作均衡配置，投資股票、亞洲債券及環球債券比例分別為20％、40％及40％，目標是以平穩增長為主。
