持過千萬資產夫妻擬定居日本 將近半積蓄兌日圓︳諗sir專欄

– 香港有一物業，市值約400萬，已放租，租金沒有賺，但能補足供樓開支。
– 兩人合共只需供養一名長輩（我先生的爸爸），每月HK$20000供其生活費。
– 先生爸爸有一物業正在自住，市值也是約400萬。
– 我們完全不懂投資，加上一直忙於工作，沒有時間學習財務知識，因此沒買任何基金股票。但慶幸事業尚算經營得不錯，手上持有1000萬現金。
我們不想作有風險的投資，也沒時間長期留意市況，只想穩定收息。最近才剛了解財務上的事，知道最沒有風險的應該是定期存款利率和政府債券？但因我們打算之後長期在日本生活，加上現時日圓匯率低，我們已把近半積蓄（約460萬港元）全數兌換日圓。不知這做法是否正確？還是該做其他事情？也想請教另外的500萬應做什麼投資最為安全及可收到不錯的利息？（我們二人合共一個月所有開支為十萬，已包供養長輩費用）謝謝幫忙解答。

諗sir：

相信今年頭半年仍然可以做有約3.5至4%定期息口，但長遠下去息口會降，未有收更高息方案可開始為自己試定。
穩定的理財方案通常與合約性的投資有閞，例如你買房子簽了租約去跟租客收租、例如買債就是一張借據，發行人要按時予你利息和到期還本，除非他整間公司破產。相反買股票其實是沒什麼合約性質的，你是做股東而股份值多少錢可突然之間因為生意做得極好升很急，但也可以跌得很快。讀者去到40歲在時下資訊咁流通下仍沒有買過股票，已證明一些要活躍打理的投資如股票不合他。相對上有合約性、有保障的投資如租約、債券、保本更合讀者。

日圓匯價縱便宜，不過日元將重回正利率的好消息已在匯價反映，日元升過140兌美金後又重新下跌，比想像中更弱，要明白貨幣升跌不單看自己，更是相對的:
1/ 日元同全世界其他貨幣比都係低息，例如歐羅都成4.25%，人仔都仲有1.5%，而日元0.1%，冇吸引力
2/ 全世界經濟唔係太好，無咩人想借錢做生意或起樓，咁便宜息的日元更無人要
3/ 去日本玩，留一兩星期。但日本和菲律賓是全世界天災最多國家，不能不察
4/ 日本在過去五至六百年，多次向中國滿洲及韓國不斷侵襲。都屬合理博弈結果。長期留在少資源小島不是辦法

5/ 俄羅斯現在勢弱，連情報組都未必控制好致有恐襲。此事有利日本向西擴張。然而俄烏戰事已入第3年，日本亦在股市指數上享了優勢見40000點。

一旦回頭，匯價可以波動大。留意，美股已說明，股市升同經濟好沒關係。在量化寬鬆下，美國早10年就是印銀紙比富人同投資銀行家谷到市升經濟停。
讀者如想將來到別國住，不一定要資產專注日元。更可為自己成立一個離岸的資產戶口存美金。在新加坡或香港或英國的戶口，你都不需要飛到當地就可以開立，更可用作投資買債收息，我們一早已跟收息101學生安排著。買債方面，例如下圖的8%美金直債，派8%息之餘價格更在過去一個月升3%，直債20萬美金一條一個月價賺已3%即3000美元了，還有息派。那讀者獲8%收息之法，1500萬的8%就是收120萬一年，可滿足其10萬收入一個月的理財目標。他現時只1000萬在手，如做定期4%一年只收40萬每月即3萬餘，沒新的好方法那就一直與10萬月收入距離66%(10萬月入只產出了3萬3)。

至於變大資金方面，要穩就要等，不可急。可考慮保費融資方案同保險公司做合約。就像以下圖例如客戶付出44萬左右保險公司就當收足48萬，而10年期後收回70萬5千減去過去10年付出的利息及還錢予融資機構，回報就是264%。7萬投入約回18萬，當然好似讀者咁，100萬投入回264萬，200萬投入回500萬，咁儲足1500-2000萬令產出利息增加至10萬元就更易。